继7月10日融创孙宏斌与万达王建林同框之后,外界终于在7月11日等来了融创的这份公告。
7月11日早晨,融创中国控股有限公司宣布,于2017年7月10日,融创房地产(融创中国的间接全资附属公司,作为买方)与大连万达商业(作为卖方)订立框架协议。
据此,买方同意收购,而卖方同意出售中国13个文化旅游项目公司(即目标项目公司)91%的权益和七十六家城市酒店(即目标酒店资产)100%的权益,代价分别约为295.75亿元和335.9526亿元。因此,合作事项的总代价约为631.7026亿元。
13个文化旅游项目总建筑面积合计约为5,897万平方米,其中,自持面积约为924万平方米,可售面积约为4,973万平方米,可售面积约占总建筑面积的84%。
76家城市酒店总建筑面积合计约为324.9万平方米,总房间22,920个。万达文化旅游项目包括万达文化旅游城和配套可供销售住宅等业态的综合地产项目。
融创称,考虑到(其中包括)不时的资金需求及市场环境,其预期以项目公司股东投入的资本、销售项目物业的所得款项及╱或该等项目可能筹集的银行融资拨付文化旅游项目的发展成本。
这一次收购将分四次支付完成,首先是在协议签署当天买方向卖方支付人民币25亿元以作为定金。而后,在7月31日或之前,卖方配合买方完成对目标项目公司和目标酒店资产的尽职调查,并且双方签署正式协议。
正式协议签署后3日内,买方累计支付至合作事项总价款的20%,即126.34亿元正式协议签署后,卖方开始准备目标酒店资产转让过户前所需的所有手续,买方推动尽快取得股东在本公司股东大会的审批,并在90天内支付转让价款累计至335.95亿元。
值得注意提,卖方收到第三笔付款后5个工作日,卖方通过指定银行向买方发放贷款296.00亿元(期限为三年,利率为银行三年期贷款基准利率),买方收到该贷款后2日内,向卖方支付剩余对价人民币295.75亿元。
卖方收到第三笔付款后30日内,将目标酒店资产过户给买方。卖方收到第四笔付款后5个工作日内,将目标项目公司的91%股权过户给买方。
至于交割后的经营管理,融创称,目标项目公司由买方独立营运管理,买方委派目标项目公司常务总经理,并负责销售物业。卖方委派目标项目公司总经理,并在目标项目公司名下设立持有物业项目部,并由卖方委派项目部总经理,负责持有物业的运营。买方委派持有物业项目部一名财务人员、一名成本人员。
13个文化旅游项目持有物业的规划方案、建设等,按照卖方已确定的方案和计划执行。新发展的文化旅游项目的产品定位、建设节奏、目标成本由卖方制定方案和计划,由买方审批。
就13个文化旅游项目中已建成及将继续持有的物业,目标项目公司将委托卖方运营及管理该等物业。已进行商业营运的项目将根据卖方原计划运营及管理;对於未来新开业项目,其经营计划及运营目标应在买方批准後执行及确定。
此外,13个文化旅游项目的管理成本由目标项目公司承担及每个目标项目公司每年向卖方支付人民币5,000万元的管理谘询费,合同期限为20年。
在文化旅游项目持有物业由卖方运营管理期间,有关物业使用“万达文化旅游城”的品牌,买方有权将买方品牌用于销售物业。
合作事项完成后,目标项目公司的贷款继续由目标项目公司承担。卖方及其关联方为目标项目公司提供的担保措施,转为由买方提供担保措施。
目标项目公司为13家在中国成立的有限公司,主要分别从事13个文化旅游项目的开发,目标公司截至2016年12月31日止年度除税后纯利38.17亿元,于2016年12月31日资产净值为248.84亿元。
目标酒店截至2016年12月31日止年度业主利润8.74亿元,于2016年12月31日账面净值334.50亿元。预计七十六家酒店截至2017年12月31日的账面净值为335.9526亿元,其中包含了尚未开业的两个酒店预估的成本。
融创称,该公司与大连万达商业合作的13个文化旅游项目区位优势明显,土地价格合理,并且超过84%为可销售面积,未来将依托卖方在文化旅游项目的丰富运营经验、品牌优势和本公司在销售地产的优势,双方强强联合,打造更具市场竞争力的产品,更好的实现项目价值。
而且,76家酒店均位于所在城市的核心地段,并与四个大连万达商业自营酒店品牌和多个国际知名豪华酒店管理品牌(包括威斯汀、希尔顿、洲际、康莱德、艾美等)进行合作,运营良好,具有很好的市场口碑和影响力
融创称,以上项目合作完成后,该公司未来也将继续和大连万达商业在其他项目上以及电影等领域进一步探讨和加大合作力度。而此次合作,以合理的成本为融创补充大量优质土地储备和物业资产,将为该公司未来持续健康发展提供巨大的支持。
融创称,合作事项须待本公司在本公司将予召开的股东特别大会上取得股东必要的批准后,方可交割。融创已向联交所申请股份自2017年7月11日上午9时正起在联交所恢复买卖。